Формы международного кредита

Формы можно классифицировать по следующим признакам:

По источникам различаются внутреннее, иностран­ное и смешанное кредитование и финансирование вне­шней торговли. Они тесно взаимосвязаны и обслу­живают все стадии движения товара от экспортера к импортеру, включая заготовку или производство экспортного товара, пребывание его в пути и на складе, в том числе за границей, а также использование товара импортером в процессе производства и по­требления. Чем ближе товар к реализации, тем бла­гоприятнее, как правило, для должника условия меж­дународного кредита.

По назначению

коммерческие кредиты, непосредственно связанные с внешней торговлей и услугами;

финансовые кредиты, используемые на любые дру­гие цели, включая прямые капиталовложения, стро­ительство инвестиционных объектов, приобретение ценных бумаг, погашение внешней задолженности, ва­лютную интервенцию;

«промежуточные» кредиты, предназначенные для обслуживания смешанных форм вывоза капиталов, то­варов и услуг, например в виде выполнения подрядных работ.

Кредиты по видам

товарные, предостав­ляемые в основном экспортерами своим покупателям;

валютные, выдаваемые банками в денежной форме. В ряде случаев валютный кредит является одним из условий коммерческой сделки по поставке оборудова­ния и используется для кредитования местных затрат по строительству объекта на базе импортного обору­дования.

По валюте займа

международные кре­диты, предоставляемые в валюте страны-должника;

международные кре­диты, предоставляемые в валюте страны-кредитора;

международные кре­диты, предоставляемые в валюте третьей страны;

международные кре­диты, предоставляемые в международной счетной валютной единице, базирующейся на валютной корзине (СДР, ЭКЮ и др.)

По срокам

сверхкраткосрочные - до 3 месяцев, суточные, недельные;

краткосрочные - до 1 года;

среднесрочные - от 1 года до 5 лет;

долгосрочные - свыше 5 лет.

Краткосрочный кредит обычно обеспечивает оборотным капиталом предпринимателей и используется во внешней торгов­ле, в международном платежном обороте, обслуживая неторговые, страховые и спекулятивные сделки.

Долгосрочный международный кредит предназначен, как правило, для инвестиций в основные средства производства, обслуживает до 85% экспорта машин и комплектного оборудования. Если краткос­рочный кредит пролонгируется (продлевается), он становится средне- и иногда долгосрочным. В процессе трансформации краткосрочных кредитов в средне- и долгосрочные активно участвует государство, выступая в качестве гаранта.

С точки зрения обеспечения различаются обеспе­ченные и бланковые кредиты.

Обеспечением обычно служат товары, товарорас­порядительные и другие коммерческие документы, ценные бумаги, векселя, недвижимость и ценности. Залог товара для получения кредита осуществляется в трех формах:

- твердый залог (определенная товарная масса закладывается в пользу банка);

- залог товара в обороте (учитывается остаток товара соответствующе­го ассортимента на определенную сумму);

- залог това­ра в переработке (из заложенного товара можно изго­тавливать изделия, но передавая их в залог банку)

Иногда в качестве обеспечения кредита используют часть официальных золотых запасов оцениваемых по среднерыночной цене. Однако ссу­ды под залог золота не получили большого распрост­ранения в силу «негативной залоговой оговорки», ха­рактерной для многих международных кредитов (если страна получит кредит под залог золота, у нее могут потребовать золотого обеспечения ранее полученных ссуд) Поэтому некоторые страны предпочитают продавать золото.

Бланковый кредит выдается под обязательство должника погасить его в определенный срок. Обычно документом по этому кредиту служит соло-вексель с одной подписью заемщика.

По техники предоставления различают­ся:

1) финансовые (наличные) кредиты, зачисляемые на счет должника в его распоряжение;

2) акцептные кредиты в форме акцепта тратты импортером или банком;

3) депозитные сертификаты;

4) облигационные займы;

5) кредиты банковских консорциумов.

По субъектам кредитования:

1) частные, предоставляемые фирмами, банками, иногда посредниками (брокерами);

2) правительствен­ные;

3) смешанные, в которых участвуют частные предприятия и государство;

4) межгосударственные кредиты международных и региональных валютно-кредитных и финансовых организаций.